值周研究员：平海庆李通
今日焦点
中国代表团金牌数追平冬奥会历史最佳战绩。14日晚，中国选手徐梦桃夺得北京冬奥会自由式滑雪女子空中技巧金牌，这是中国代表团在本届冬奥会上获得的第五枚金牌，中国代表团的金牌数也由此追平了在年温哥华冬奥会创造的历史最佳战绩。12年前中国代表团在温哥华冬奥会上夺得5金2银4铜。
重要财经消息
国务院常务会议推出一揽子纾困帮扶*策，促进工业和困难服务业平稳增长。其中包括：加大所得税减免，延长制造业中小微企业缓税*策，扩大地方“六税两费”减免*策适用主体范围至全部小型微利企业和个体工商户；支持增加普惠小微贷款、制造业中长期贷款，促进综合融资成本稳中有降；推进制造业强链补链，加快新型基础设施等建设，扩大有效投资；针对餐饮、零售、旅游、交通客运等特殊困难行业，加大阶段性税收减免、部分社保费缓缴等支持。会议强调，继续做好大宗商品保供稳价，保持物价基本稳定；*策发力适当靠前，做好进一步助企纾困*策准备。
我国科学家在喜马拉雅地区发现超大型锂矿，保守估算氧化锂资源可达.25万吨，有望成为继南疆白龙山、川西甲基卡之后的我国第三大锂矿，也是喜马拉雅首例具有工业价值的伟晶岩锂矿。
教育部：年基础教育重点实现“四个突破”。记者15日从教育部新闻发布会获悉，今年教育部将持续巩固提高学校“双减”工作水平，基础教育重点实现“四个突破”。教育部基础教育司司长吕玉刚介绍，年基础教育要在加强中小学思*课建设、推进家校社协同育人、提高信息化应用水平、深化基础教育综合改革四个方面重点实现“四个突破”。
破千亿元开年首月我国吸收外资同比增长11.6%。商务部15日发布的外资数据显示，年1月，全国实际使用外资金额.8亿元人民币，同比增长11.6%。根据数据，从行业看，服务业实际使用外资金额亿元，同比增长12.2%。高技术产业实际使用外资同比增长26.1%，其中高技术制造业增长32%，高技术服务业增长24.6%。来源地看，“一带一路”沿线国家和东盟实际投资同比分别增长28.4%和29.1%。从区域分布看，我国东部、中部、西部地区实际使用外资同比分别增长8.7%、46.2%和42.2%。
A股再掀回购潮今年近家公司推出相关计划。面对大盘和个股波动，越来越多A股上市公司加入回购大*。据东方财富统计，年以来，约家上市公司推出回购计划。2月已有家上市公司发布回购计划或公布进展，多在电子、医药医械、化工等行业板块。其中，恒力石化已斥资约5亿元着手实施，迈为股份回购上限高达元/股。
新能源车1月“开门红”11家车企销量破万。乘联会同日披露的1月行业数据显示：1月新能源汽车国内零售渗透率16.6%，较年1月6.8%的渗透率提升10个百分点。其中，自主品牌中的新能源汽车渗透率达31.4%。1月份，厂商新能源车批发销量突破万辆的企业有11家。乘联会认为，年新能源汽车市场将继续保持较快增长。
最高检：持续加大对证券犯罪的打击力度。最高人民检察院第四检察厅厅长郑新俭15日接受采访时表示，近年来，检察机关持续加大对证券犯罪的打击力度，年1月至11月，全国检察机关共起诉证券期货犯罪人，同比上升90.1%。郑新俭介绍，年9月18日，最高检驻中国证监会检察室揭牌成立后，联合中国证监会、公安部开展打击证券违法犯罪专项执法行动，加大对地方检察机关办理案件的督办指导力度，对康美药业、康得新、北八道等财务造假、操纵证券市场案件的成功指控，向资本市场释放了检察机关对证券犯罪“零容忍”的强烈信号。
市场监管系统力争用3年时间全面实施企业信用风险分类管理。“力争用3年左右的时间，市场监管系统全面实施企业信用风险分类管理。”市场监管总局副局长蒲淳15日在国新办举行的国务院*策例行吹风会上表示。市场监管总局今年1月印发《关于推进企业信用风险分类管理进一步提升监管效能的意见》。蒲淳介绍，全面推进企业信用风险分类管理，是新形势下加强市场监管的一项创新性制度供给，对于构建信用导向的营商环境十分重要。
行业要闻
需求旺盛供应紧张稀土价格再创新高。中国稀土行业协会统计显示，2月15日稀土价格指数为.8，较前一日上涨6.2点，创历史新高。自年6月以来，国内稀土市场价格指数持续上涨。今年以来，国内稀土氧化物市场价格维持高位。市场人士认为，此轮稀土价格上涨与供需错配有关。
年我国光伏产品出口超亿美元。2月15日，据工信部网站消息，年，我国光伏行业立足碳达峰、碳中和，把握行业发展机遇，克服全球疫情反复、经济形势严峻、国际贸易壁垒等不利影响，持续深化供给侧结构性改革，加快推进产业智能创新升级，行业运行整体向好，实现“十四五”良好开局。随着全球加快应对气候变化，光伏市场需求持续增加，年我国光伏产品出口超过亿美元。对于年我国光伏行业的运行情况，工信部表示，首先是全行业实现稳步增长。年，我国光伏产业链供应链总体保持安全稳定，全年多晶硅、硅片、电池、组件产量分别达到50.5万吨、GW、GW、GW，分别同比增长27.5%、40.6%、46.9%、46.1%。
教育部：进一步升级国家中小学网络云平台。在教育部2月15日举办的新闻发布会上，教育部基础教育司司长吕玉刚表示，我国将实施教育数字化战略行动，进一步升级国家中小学网络云平台(简称“云平台”)，大力推进优质教育资源共建共享，强化信息技术与教育教学深度融合应用，以教育的信息化引领基础教育的现代化。教育部日前发布了年工作要点，其中实施教育数字化战略行动是工作要点之一。教育部表示，将加快推进教育数字转型和智能升级，推进教育新型基础设施建设，强化数据挖掘和分析，构建基于数据的教育治理新模式等。
携程将启动混合办公模式。在线旅游公司携程宣布将在全公司推行混合办公制度后，2月15日，携程创始人梁建章表示，混合办公的社会效应很明显，不仅减少了通勤的拥堵，还有利于环境保护、家庭和谐、女性职业发展。混合办公制的推广可以是企业、员工和社会的多赢。在此前的员工调查中，“会面临更长的工作时间”“影响和同事间的交流”成为员工们最为担忧的两大问题。不过，超过87%的员工还是表示支持该模式。
云帐房宣布完成近亿美元E轮融资。2月15日，云帐房对外披露，完成由安佰深数字基金领投的近亿美元E轮融资。云帐房成立于年，核心业务是用数字化手段帮助企业管理税务资产。上轮融资后，云帐房加深了在RPA、弹性计算、财税知识图谱等方面的研究，将客户群体从代账公司扩展到大中型集团企业、金融机构、中小企业及教育行业。
原材料涨价挤压利润方便面龙头相继提价。受原材料价格大幅上涨等因素影响，康师傅、统一、日清食品等方便面企业近期对旗下部分产品进行了提价。对此，有业内人士认为，方便面食品具有刚需属性，且市场集中度较高，每包0.5元左右的提价幅度对消费者影响不大。
一季度需求向好水泥上市公司积极复工复产。中国证券报记者获悉，节后各大水泥厂积极复工复产。有的水泥厂开工第一天就提价，熟料价格也开始上涨。水泥上市公司普遍看好一季度的水泥需求。业内人士表示，由于春节前价格回落叠加目前库存量较低，水泥价格短期内走高的可能性较大。
农业农村部：2月15日“农产品批发价格指数”比昨天下降0.27个点。据农业农村部监测，2月15日“农产品批发价格指数”为.09，比昨天下降0.27个点，“菜篮子”产品批发价格指数为.14，比昨天下降0.31个点。
长三角铁路15日预计发送旅客万人次。记者从中国铁路上海局集团有限公司获悉，2月15日是春运第30天，也是中国传统节日——元宵节。长三角铁路预计当日发送旅客万人次。铁路部门计划增开郑州、长沙、南昌、汉口等城市至长三角地区，以及阜阳、徐州、安庆、芜湖、蚌埠、淮南等城市至沪宁杭、浙江沿海方向旅客列车69列，组织列动车组列车重联运行。
我国新建4个国家陆地生态系统定位观测研究站。据国家林草局2月15日消息，国家林草局日前批复新建黑龙江三江平原沼泽草甸、西藏雅尼湿地、青海木里草原、青海西宁城市等4个国家陆地生态系统定位观测研究站。
国家林草局发布《林草产业发展规划(—年)》到年全国林草产业总产值达9万亿。国家林草局今天(15日)发布，国家林草局日前印发《林草产业发展规划(—年)》，提出到年，全国林草产业总产值达9万亿元，基本形成比较完备的现代林草产业体系，林草产品国际贸易强国地位初步确立，年进出口贸易额达亿美元，有效保障国家生态安全、木材安全、粮油安全和能源安全。
A股28家房地产相关企业去年合计预亏超亿元。Wind资讯数据显示，截至2月14日，按照申银万国房地产行业分类，A股房地产板块家上市公司中，已有62家企业发布了年业绩预告，其中超六成净利润下滑，28家预亏企业中，11家亏损额超10亿元。
金融机构支持地产行业并购加速。招商银行日前宣布，将为大悦城提供亿元地产并购相关综合金融服务。此前招商银行已授信华润置地及华润万象生活亿元并购融资额度。金融机构频频授信之际，房企间并购活跃。业内人士认为，银行有额度、房企有意愿、监管有支持的三重条件得到满足，并购明显提速。
部分房企积极回购股票及债券。年以来，部分房企积极回购股票及债券。业内人士指出，近期房地产市场出现调整，个别企业面临债务违约风险，股票估值下滑。房企回购债券及股票，有望提振市场对公司的发展信心。
全球视野
美国股市：2月15日收盘，美股集体上涨，道指涨1.22%报.84点，标普指数涨1.58%报.07点，纳指涨2.53%报.76点。赛富时涨3.8%，波音涨3.6%，美国运通、耐克涨近3%，领涨道指。科技股走高，苹果涨2.3%，特斯拉涨5.3%。芯片股大涨，美光科技涨6.8%，英伟达涨超9%，AMD涨6.3%。
欧洲股市：2月15日收盘，欧股全线收涨，德国DAX指数涨1.98%报.71点，法国CAC40指数涨1.86%报.97点，英国富时指数涨1.03%报.92点，意大利富时MIB指数涨2.09%报.98点，欧洲STOXX指数涨1.42%报.51点。
亚太股市：2月15日收盘，亚太主要股指收盘全线下跌，韩国综合指数跌1.03%报.53点；日经指数跌0.79%报.19点；新西兰NZX50指数跌0.1%，报.32点；澳洲标普指数跌0.51%，报.9点。
资金流向监控
市场资金流向：上个交易日沪深两市A股主力净流出资金25.79亿元。其中，家上市公司获资金净流入，2上市公司获资金净流出。
行业资金流向：上个交易日资金净流入行业前五名为：医药生物、电气设备、电子、食品饮料、汽车；资金净流出行业前五名为：银行、化工、非银金融、计算机、休闲服务。
个股资金流向：上个交易日资金净流入排名前五位的个股分别为：药明康德、隆基股份、宁德时代、立讯精密、比亚迪；资金净流出排名前五位的个股分别为：雅本化学、东方财富、省广集团、招商银行、中国平安。
山西证券视点
两市震荡走升，赛道股集体回暖--每日A股点评(0215)
沪深指震荡走升，电力设备板块领涨
今日沪深指全天震荡走升，截至收盘，沪指涨0.50%报.09，深指涨1.69%报.63。板块方面，电力设备、美容护理、医药生物涨幅居前，煤炭、银行、石油石化跌幅居前。两市成交额为.0亿元，较上一交易日收缩4.05%，较前5日均值收缩10.07%。沪股通净卖出10.92亿元，深股通净卖出24.53亿元，北向资金全天净卖出35.44亿元。
财*部网站2月14日消息，经国务院批准，并报全国人民代表大会常务委员会备案，财*部已提前下达年新增地方*府债务限额亿元，其中，一般债务限额亿元，专项债务限额14亿元。1月各地组织发行地方*府债券亿元，其中，新增地方*府债券亿元(一般债券亿元，专项债券亿元)；再融资债券亿元(一般债券亿元，专项债券亿元)。
今日A股市场有所回暖，沪指低开后震荡走高，深指高开高走，全天表现强势，两市整体缩量收涨。宏观经济方面，今日央行公告开展亿元中期借贷便利(MLF)操作，利率维持2.85%不变，结合本月到期量，MLF超额续作，当前市场流动性整体优于年年末，*策面适度宽松与维稳意向明显，持续兑现了前期货币*策执行报告中稳增长的承诺。我们认为，此次稳增长的决心及力度均较强，年专项债发行节奏明显加快，财*货币*策协同发力成效已有所显现，一方面1月新增专项债提速发行，拉动基建出现回暖迹象，另一方面，货币*策连续加码宽松已使1月信贷数据整体呈现“超预期”表现，然而，信贷结构依旧不佳，疫情冲击之下国内消费复苏步伐再度放缓，市场主体信心依然需要*策面的呵护，叠加近期国内通胀压力有边际放缓迹象，央行3月有望再度降息。
A股大势研判方面，我们认为，当前市场板块轮动中的高低切换较为频繁，赛道成长股出现阶段性反击，稳增长链条多表现强势。综合来看，在流动性维持宽松以及海外多种不确定性风险上行的背景之下，短期内我们依旧较为看好价值蓝筹股的表现。板块方面，今日新能源、医疗等赛道股全面回暖，CRO、宁组合等概念板块全天涨幅居前，低估值板块及稳增长板块有所调整，其中在线旅游板块深度回调，煤炭、石油石化及银行板块跌幅居前。建议持续
山西经济动态
山西省年城镇居民人均可支配收入达元。据国家统计局山西调查总队抽样调查显示，年，山西省城乡居民人均可支配收入持续稳定增长，人均可支配收入27元，比上年增加元，增长8.8%，扣除价格因素，实际增长7.7%；与年相比，两年平均增长7.3%。其中，城镇居民人均可支配收入元，比上年增加元，增长7.6%。从全国范围来看，年山西居民人均可支配收入在全国31个省(区、市)中居第22位，增速居第18位。其中，城镇居民人均可支配收入居第27位，增速居第19位。
年山西省新开工装配式建筑万平方米产业基地已覆盖11市。年，全省新开工装配式建筑达万平方米，占新建建筑面积的23.26%，顺利完成年度目标任务。年全省新增装配式建筑相关企业13家，总量达到46家，部品部件生产企业达到24家，产能约万平方米，比年翻一番，产业布局更趋合理。目前，全省11个市均有装配式建筑产业基地，实现百公里范围内产业基地全覆盖，混凝土结构、钢结构、木结构体系全覆盖。
山西省年农村居民人均可支配收入达元。年，我省农业生产稳中向好，农民人均收入水平跨上新的台阶。统计数字显示，全省农村居民人均可支配收入元，比年增加元，增长10.3%；其中，工资性收入元，增长8.1%；经营净收入元，增长9.6%；财产净收入元，增长5.5%；转移净收入元，增长15.1%。城乡居民人均可支配收入比为2.45，较上年缩小0.06。
个股动态
药明康德业绩快报：年净利润同比增长72.19%。公司持续建设“一体化，端到端”CRDMO(合同研究、开发及生产组织)业务，订单需求旺盛；预计化学业务板块年收入增速相较的收入增速将近翻番。
上机数控业绩快报：年净利同比增长%。公司单晶硅业务销售规模持续扩大，使得公司的销售收入增长，推动公司业绩稳步上升。
沐邦高科：拟收购豪安能源%股权，主营业务将增加光伏硅片和硅棒。
粤水电：氢电发展规划项目预计总投资-亿元。
兰花科创业绩快报：年净利同比增长%。
山东玻纤业绩快报：年净利同比增长%。
大豪科技业绩快报：年净利同比增长67.5%。
东鹏饮料业绩快报：年净利同比增长47%。
天准科技业绩快报：年净利同比增长26.06%。
交建股份业绩快报：年净利同比增长17.92%。
美瑞新材业绩快报：年净利同比增长16.22%。
漫步者业绩快报：年净利润同比增长14.18%。
中建环能业绩快报：年净利同比增长6.13%。
润都股份业绩快报：年净利同比增长5.46%。
中原传媒业绩快报：年净利同比增长3.81%。
金地集团业绩快报：年净利同比下降8.99%。
中国人保：1月原保险保费收入合计.12亿元。
中国太保：1月累计原保险业务收入.95亿元。
新华保险：1月累计原保险保费收入.68亿元。
中国国航：1月旅客周转量环比上升3.7%。
中国东航：1月旅客周转量同比上升0.4%。
厦门空港：1月旅客吞吐量环比增长16.88%。
春秋航空：1月旅客周转量环比增长28.53%。
吉祥航空：1月国内旅客运输量环比上升13.04%。
中国中冶：1月新签合同额1.8亿元，较上年同期增长6.4%。
圣农发展：1月销售收入环比下降11.08%。
沐邦高科：拟定增募资不超24.15亿元。
国金证券：获准非公开发行公司债券面值总额不超亿元；证监会决定恢复对公司定增申请的审查。
金科股份：拟公开发行不超15亿元公司债券。
深科技：拟公开挂牌转让全资子公司深科技桂林%股权。
森马服饰：控股股东向2名高管合计转让.82万股。
长久物流：拟收购恒安广信%股权。
中国中铁：近期中标.5亿元重大工程。
东方电缆：中标近14亿元海上风电海缆总包项目。
奥特维：中标1.1亿元硅片分选机、多主栅划焊联体机的招标项目。
三六零：全资子公司中标周口数字经济安全产业园项目。
达实智能：中标.55医院项目。
潜能恒信：签署中国南海22/05合同区石油合同。
中国天楹：签署如皋市生活垃圾分类项目*府采购合同。
今天国际：中标烟草行业调控项目—打扫码系统开发与实施入围项目。
昇辉科技：控股子公司产品适配车型进入工信部《新能源汽车推广应用推荐车型目录》。
上海新阳：拟3.2亿元在合肥投建公司第二生产基地二期项目。
永兴材料：拟与江西钨业合作建设年产2万吨碳酸锂项目。
鹏欣资源：子公司拟以3亿南非兰特收购Tau矿中采矿权17及探矿权与相应资产等。
北京科锐：拟设二级子公司实施屋顶光伏发电项目。
天坛生物：所属企业药品在阿联酋开展Ⅱ期临床试验。
普利制药：注射用伏立康唑获英国药监机构上市许可。
热景生物：拟参设禹景药业，探索活菌药物研发领域；拟在美国纽约州投资万美元设立全资子公司热景健康。
科前生物：拟与华中农大签订联合开发协议书，涉及三个研发项目。
元琛科技：获批建设新材料循环产业园项目。
德生科技：全资子公司与平安智慧城市签署合作协议。
重庆百货：子公司拟参与经营Smart品牌新能源车业务。
中旗新材：获范思哲品牌岩板独家经销权。
大港股份：拟与专业投资机构共同投资镇设立江集成电路产业基金。
深圳新星：以0万元设松辉氟新材料。
力盛赛车：与中国体育报业总社、中体联签署战略合作协议。
泰格医药：首次回购1.66万股。
志邦家居：拟以5万-20万元回购公司股份。
三联虹普：拟以万元-0万元回购股份。
创源股份：监事会主席拟继续增持不低于1万股。
集友股份：副总裁杨江涛完成增持42.25万股。
康众医疗：股东畅城、君联承宇拟减持不超6%公司股份。
伟思医疗：股东阳和投资及一致行动人拟减持不超3.97%股份。
世龙实业：龙强投资拟减持不超过2%股份。
先锋电子：监事会主席辛德春拟减持不超0.03%股份。
引力传媒：副总裁李浩拟减持不超10.08万股。
福莱特被问询，要求说明石英砂矿开采、市场售价不及预期情况下的上市公司利益保障措施。
金一文化：目前公司无冬奥特许零售商品在售。
诚达药业：为辉瑞定制研发的医药中间体销售收入占公司营收比例较小。
今日停复牌
停牌(9家)：中科三环、淮河能源、观典防务、泰祥股份、翰博高新、奥特加、*ST盈方、*ST德奥、*ST乐材。
复牌(0家)：。
（文章来源：山西证券研究所）